ASOBANCARIA - Informe de regulación internacional 14

@asobancaria.com 1 En esta edición encontrará la reseña de normas publicadas por organismos internacionales durante el segundo trimestre de 2015: Las agencias de calificación juegan un papel cambios externos en las calificaciones crediticias. importante en la intermediación de los mercados Algunas de estas son (i) los administradores de financieros internacionales ya que proporcionan activos deben tomar sus propias determinaciones en calificaciones crediticias determinantes para la cuanto a la calidad crediticia de un instrumento negociación de instrumentos financieros y la financiero antes de invertir, (ii) los administradores de evaluación de emisores individuales. Sin embargo, activos deben contar con la experiencia y los debido a la alta confianza depositada por los procesos adecuados para realizar una evaluación participantes del mercado ya sea para la formación apropiada el riesgo de crédito respecto de la de una opinión sobre la calidad crediticia de un naturaleza, escala y complejidad de cualquier emisor antes de la compra de valores, la selección de estrategia de inversión o instrumentos de deuda en las entidades de contrapartida o la elección de la los que se desee invertir, y además, debe abstenerse mejor garantía para asegurar las transacciones, es de invertir en productos y/o emisores de los que no necesario realizar una constante evaluación. El tiene suficiente información para realizar la documento contiene una guía de buenas prácticas evaluación del riesgo de crédito, (iii) las calificaciones diseñadas por IOSCO destinadas a reducir la crediticias externas pueden formar un elemento dependencia de las agencias de calificación crediticia esencial dentro del proceso de evaluación interna, en temas de evaluación del crédito interno, el acceso pero en ningún caso deben constituir el único factor

de administradores de activos sobre información que sustente el análisis de crédito, y (iv) el proceso subyacente de calificaciones crediticias, calidad de de evaluación interna del gerente debe actualizarse y contrapartidas y colaterales, y administración de aplicarse con regularidad. 2 La crisis financiera puso en evidencia la necesidad de involucrados (bancos, aseguradoras, fondos de impulsar iniciativas para promover mayor inversión, etc) deben ser armonizados, por lo que es transparencia en el mercado de titularización, para lo importante el entendimiento de la dinámica del cual, la Unión Europea (UE) ha construido un marco mercado y prácticas de inversión por parte de los regulatorio con el propósito de establecer normas de reguladores; (ii) la información sobre la dinámica de transparencia en los Instrumentos Financieros de los SFI debe estar a disposición del público en un Estructuración (SFI’s). En dicho marco se regulan sitio WEB con el fin de facilitar la extracción de aspectos, tales como, los requisitos de debida información por parte de los inversores; (iii) todos los diligencia de los inversores, la divulgación de tipos de inversores deben contar con la facultad de información para cumplir con los criterios de garantía, desarrollar eficazmente sus propias pruebas de entre otros. El informe presenta un amplio análisis del estrés para los mencionados instrumentos; (iv) es marco realizado por el Comité Mixto de las necesario establecer mayor claridad sobre las Autoridades Europeas de Supervisión (ESA’s) con el definiciones y términos relevantes incluidos en la fin de evaluar si este ha sido establecido de manera legislación actual de la UE, buscando reducir la coherente y de ser necesario, efectuar incertidumbre referente al ámbito de aplicación; (v)

recomendaciones sobre las incoherencias que promover la transparencia en los canales mediante deberían ser corregidas, así como la pertinencia del los cuales se invierte en los SFI (mercado regulado y marco para apoyar el desarrollo de la titularización mercado no regulado (OTC)) y (vi) el marco de debida esperado por los participantes del mercado en la UE. diligencia y divulgación debe complementarse con un Algunas recomendaciones son (i) los requisitos de régimen global para la supervisión y el cumplimiento. debida diligencia entre los diferentes inversionistas El informe presenta una actualización efectuada por interno es acorde con el nivel de riesgo de tasa de la Autoridad Bancaria Europea sobre las directrices interés en su cartera de inversión, teniendo en cuenta dispuestas por el Comité Europeo de Supervisores el impacto de esta en el valor económico, y la Bancarios (CEBS), con relación a los aspectos disponibilidad de capital para mitigar el IRRBB, (ii) técnicos para la gestión del riesgo de tasa de interés medir su exposición al riesgo de tipo de interés en la derivado de actividades no comerciales (IRRBB). La cartera de inversión, en términos de los cambios en actualización se realiza con el propósito de brindar valor económico (EV) y los cambios en los ingresos claridad sobre lo que se espera de las instituciones por intereses netos previstos (NII), (iii) realizar en materia de gestión de dicho riesgo, ampliar el pruebas de estrés para medir la sensibilidad de EV y ámbito de gobernanza interna, y suministrar una NII en diferentes escenarios y (iv) desarrollar políticas orientación detallada de la gestión y evaluación de y procesos de documentación robustas que

dicho riesgo. Entre sus directrices establece que las contribuyan con la mitigación del riesgo (IRRBB). instituciones deben (i) demostrar que su capital 3 Con el objetivo de armonizar las prácticas para la documentación, (iii) eventos de riesgo operacional aprobación de modelos internos en las áreas de relacionadas con el riesgo legal, (iv) eventos de riesgo crédito, mercado y riesgo operacional en el sector operacional relacionada con el modelo de riesgo, (v) bancario de la Unión Europea, el documento contiene eventos de riesgo operacional relacionadas con las normas técnicas reglamentarias propuestas por la transacciones financieras, incluidos los relacionados Autoridad Bancaria Europea (EBA) con relación a los con el riesgo de mercado, (vi) estructura de gobierno, criterios cuantitativos y cualitativos que deben ser (vii) proceso de gestión del riesgo operacional, (viii) considerados por las autoridades competentes, antes presentación de informes, (ix) la integración continua de otorgar el permiso para que las entidades puedan de la AMA con la evolución de la naturaleza de la hacer uso de Enfoques de Medición Avanzada (AMA) institución, (x) comparación de la AMA con el régimen en el momento de calcular los requerimientos de normativo anterior, (xi) alcance de la pérdida de capital por riesgo operacional. El propósito de riesgo operacional, (xii) pérdidas por riesgo determinar una metodología de medición es operacional que estén relacionadas con el riesgo de garantizar una adecuada captura del riesgo crédito, (xiii) mecanismos de transferencia de riesgo, operacional potencial al que se encuentran expuestas (xiv) contabilización múltiple de las técnicas de

las entidades. Entre sus directrices establece (i) mitigación de riesgo y (xv) monto de la pérdida alcance, (ii) calidad y auditabilidad de la registrada por los elementos de riesgo operacional. La Autoridad Bancaria Europea (EBA) actualizó las de liquidez medidas durante los próximos 30 días. normas técnicas para la presentación de los informes Dicha plantilla contiene dos tipos de salidas: del Índice de Cobertura de Liquidez (LCR) a las que transacciones sin garantía de depósitos y se encuentran sujetas las entidades de crédito de la transacciones de los pasivos resultantes de Unión Europea ,con el fin de unificar y armonizar la operaciones con préstamo garantizado, (iii) adición información que debe ser reportada por las entidades de la plantilla C75.00 al anexo XXIV “swaps mediante un conjunto de plantillas. El objetivo de colaterales” en la que las entidades deberán reportar establecer un LCR es cubrir la salida de liquidez neta información sobre cualquier transacción con de las entidades ante situaciones y condiciones vencimiento dentro de los 30 días en las que activos críticas en el mercado durante un periodo de 30 días, no monetarios se intercambian por otros activos no con el fin de garantizar que las entidades cuentan monetarios y (iv) adición de la plantilla C76.00 al con un adecuado colchón de liquidez que no pondrá anexo XXIV “cálculo del CRL” que contendrá los en riesgo la estabilidad del sector financiero. Entre elementos de definición para el cálculo del indicador, sus disposiciones establece (i) adición de la plantilla a saber: el colchón de liquidez y las salidas netas de C72.00 al anexo XXIV “activos líquidos” que se liquidez y sus componentes (cantidad de activos nivel

compone de información relacionada con las 1, nivel 2A, nivel 2B). categorías de activos líquidos que califican como activos de Nivel 1 o Nivel 2, (ii) la adición de la plantilla C73.00 al anexo XXIV “salidas” que se compone de información relacionada con las salidas 4 La Autoridad Bancaria Europea (EBA) actualizó las (iii) eliminación de la plantillas C46 que recoge normas técnicas para la presentación y divulgación información relacionada con las entidades que deben de los informes del Ratio de Apalancamiento a las consolidarse para efectos contables dado que las que se encuentran sujetas las entidades de crédito entidades deberán presentar determinada de la Unión Europea, con el objetivo de unificar y información de acuerdo con las Normas armonizar la información que debe ser reportada por Internacionales de Información Financiera (NIIF), (iv) las entidades mediante un conjunto de plantillas para modificación de la plantilla C42 que se compone de efectos de supervisión. El cálculo del ratio de información alternativa de capital, para indicar que no apalancamiento tiene dos objetivos: en primer lugar, se puede restar el valor especifico de activos del limitar el riesgo de apalancamiento excesivo del cálculo de la exposición al indicador de sector bancario durante auge económico y segundo, apalancamiento, (v) modificación de la plantilla C43 garantizar la protección contra los riesgos asociados que contiene información sobre los componentes de a los activos ponderados por riesgo. El objetivo final apalancamiento, para incluir un tratamiento adicional es mitigar los procesos de desapalancamiento que para el crédito de derivados y (vi) eliminación de una

desestabilizan gravemente al sector en situaciones celda de la plantilla C44 que contiene información de recesión. Entre sus disposiciones establece (i) relacionada con la base de preparación de los modificación de la plantilla C47 para entre otras informes del ratio de apalancamiento, debido a que a cosas, actualizar el cálculo del valor de las través del acto delegado se ha modificado el cálculo exposiciones en derivados, (ii) eliminación de la del promedio trimestral a un cálculo de fin de plantilla C40 que contiene información del trimestre. tratamiento alternativo de derivados toda vez que su discusión ha sido cerrada por el Comité de Basilea, El documento contiene las directrices de la Autoridad circunstancias individuales, intereses y derechos de Bancaria Europea respecto de atrasos y ejecución los consumidores a la hora de decidir qué pasos o hipotecaría mediante las cuales pretende apoyar a medidas de indulgencia se deberán tomar, (iv) el los estados miembros en la aplicación de la próxima acreedor deberá documentar la(s) razón(es) por la(s) Directiva de Crédito Hipotecario (MDC), que tiene que determinada opción(s) ha sido ofrecida al como objetivo desarrollar un mercado interior más consumidor ante las dificultades de pago en un plazo transparente, eficiente y competitivo, a través de razonable tiempo, (v) el acreedor debe realizar una contratos, políticas y procedimientos de crédito debida diligencia para verificar la capacidad de coherentes y flexibles, en pro de la relación ingresos e historial de los consumidores, (vi) el contractual con el consumidor. Entre sus acreedor debe mantener la documentación completa disposiciones establece (i) el acreedor debe de la información que conduzca a la aprobación de la

establecer y mantener al día procedimientos para hipoteca, y mantener esta documentación al menos detectar, lo antes posible, qué consumidores están durante el período del crédito, (vii) para llevar a cabo expuestos a presentar dificultad en los pagos, (ii) el evaluaciones de solvencia fiables, el acreedor debe acreedor debe proporcionar una formación adecuada diseñar la documentación pertinente que permita para establecer relaciones personales con los identificar conductas tergiversación de la información consumidores, (iii) cuando un consumidor entra en por parte del consumidor, o un intermediario de dificultades de pago, el acreedor debe trabajar con él crédito, (viii) en el momento de evaluar la capacidad para indagar por qué han surgido las dificultades y del consumidor para satisfacer las obligaciones, el con base en esto, tomar las medidas adecuadas, (iv) acreedor debe incluir situaciones y escenarios la información mínima que debe suministrar el negativos que podrían influir en el incumplimiento del acreedor al consumidor respecto del crédito moroso, consumidor. (v) el acreedor deberá tener en cuenta las 5 De conformidad con la Directiva (2014/59) de la con los pasivos, probabilidad de incurrir en perdidas Unión Europea, la Autoridad Bancaria Europea tiene o agotamiento de los recursos propios, amenazas a la responsabilidad de emitir directrices encaminadas la posición de capital de la institución derivadas de a promover la convergencia entre las autoridades un aumento significativo en el coste de financiación, competentes y entidades de supervisión respecto de deterioro significativo de la reputación en el mercado la interpretación de las circunstancias por las que se que podría tener afectación sobre su posición de debe considerar que una empresa está en quiebra o capital, desarrollos adversos significativos que

está expuesta a entrar en quiebra; esto con el fin de afectan la evolución de la posición de liquidez de la determinar si las autoridades de resolución deben institución. Además, introduce el procedimiento para emprender planes de acción preventivos o de determinar cada uno de los aspectos descritos recuperación, y/o determinar que dicha institución ya anteriormente. no es viable y tomar las medidas pertinentes. El documento incorpora directrices y elementos objetivos para determinar el estado de la entidad, tales como, la proporción de activos en comparación El documento establece el procedimiento de un a entidad. El procedimiento de notificación notificación mediante el cual las autoridades establecido por la EBA es (i) el órgano administrador competentes deben reportar situaciones en las que de la entidad debe establecer y posteriormente una entidad se encuentra proclive a entrar en quiebra notificar a la autoridad competente si una entidad es o si por el contrario ya quebró; esto con el fin de vulnerable a entrar en quiebra o si ya ha quebrado (ii) armonizar el proceso y contenido de las la autoridad competente debe informar a las notificaciones en la Unión Europea y agilizar los autoridades de resolución sobre las notificaciones procesos de recuperación de las entidades. En el recibidas y adicionalmente, las acciones que le exigió documento se especifica el proceso de notificación, a la entidad como respuesta a la notificación, esto le así como la información necesaria con la que deben servirá para determinar si debe o no efectuar contar las autoridades encargadas al momento de acciones de recuperación en la entidad y (iii) se debe reportar a las instituciones. Las disposiciones aquí enviar una notificación cuando la autoridad incluidas, fueron realizadas por la Autoridad Bancaria competente o autoridad de resolución lleva a cabo de

Europea (EBA) quien tomó como referente los manera independiente evaluaciones a la institución escenarios establecidos en la Directiva para la para determinar la veracidad de la notificación. Resolución y Recuperación Bancaria (BRRD). El objetivo de las notificaciones es servir de insumo a las autoridades de resolución para evaluar la necesidad de efectuar o no acciones de resolución a 6 La declaración de supervisión establece las constante de las competencias del personal, (v) expectativas de la Autoridad Prudencial de realización de pruebas de tensión inversas con el Regulación (PRA) en torno a cómo las empresas propósito de identificar las estrategias, políticas y deben cumplir con los requisitos generales de procedimientos para la identificación, gestión, organización, conocimientos teóricos y experiencia, seguimiento y mitigación de los riesgos a los que cumplimiento y auditoría interna, control de riesgos y está expuesta la empresa, (v) notificar a la PRA outsourcing de conformidad con el reglamento de la cuando se tenga la intención de confiar en un tercero PRA. Entre sus disposiciones establece (i) la para el cumplimiento de las funciones operativas que obligatoriedad de incluir dentro de los planes de son críticas o importantes para el desempeño continuidad del negocio las necesidades de recursos satisfactorio de la institución y (vi) con relación a la (personas, sistemas, entre otros) y estrategias para la conservación de los registros de Instrumentos obtención de los mismos, planes de escalamiento e Financieros de negocios, la empresa debe contar con innovación y pruebas regulares de la política de sistemas apropiados y controles a fin de poder continuidad, (ii) creación de un comité de auditoría cumplir con sus obligaciones reglamentarias y

encargado de garantizar la eficacia de los sistemas y estatutarias. controles internos, (iii) se debe contar con la asesoría de consejeros ejecutivos para asesorar al órgano del gobierno en la toma de decisiones, (iv) fortalecimiento http://www.bankofengland.co.uk de los procesos de reclutamiento y evaluación Los requisitos de divulgación para el Ratio de publicar la información con la misma frecuencia que Financiación Neta Estable ("NSFR") se han publican sus estados financieros, es decir, de manera desarrollado con el fin de mejorar la transparencia en trimestral o semestralmente, (iii) poner a disposición las necesidades de financiación de las entidades del público en sus sitios web, o a través de informes bancarias de conformidad con la regulación, reforzar reglamentarios, un archivo de todas las plantillas los principios para la gestión y supervisión del riesgo relacionadas con periodos anteriores, (iv) calcular la de liquidez, fortalecer la disciplina de mercado, y información del NSFR sobre una base consolidada y reducir la incertidumbre en los mercados respecto de presentada en una moneda única, (v) para los bancos la implementación del estándar NSFR. Al igual que en que informan sobre un base semestral, el NSFR debe el marco de divulgación para el Ratio de Cobertura ser reportado para cada uno de los dos trimestres de Liquidez (LCR), se hace necesaria la unificación de anteriores, mientras que los que reportan anualmente un modelo común mediante el cual los bancos con el NSFR debe ser reportado por los cuatro trimestres actividad internacional a través de las jurisdicciones anteriores, (vi) presentar la planilla de divulgación

miembros, realizarán la divulgación pública de sus común que debe ir acompañada de una discusión NSFR’s. El documento presenta la plantilla de cualitativa suficiente para facilitar la comprensión de divulgación con las categorías de las fuentes y usos los resultados y los datos adjuntos. de fondeo estables. Entre sus disposiciones establece que los bancos deben (i) cumplir con los requisitos de divulgación desde la fecha del primer periodo de reporte después del 01 de enero 2018, (ii) 7 Con el propósito de conocer el avance y la gestión del crecimiento de tales riesgos solicitando a las del riesgo de crédito al interior de las jurisdicciones empresas procesos adecuados para la gestión de luego de la crisis financiera del año 2008, el Foro riesgos, (iii) los supervisores deben ser conscientes Conjunto aplicó una encuesta a 15 supervisores y 23 de la creciente necesidad de garantías líquidas de empresas de la banca en Europa, Norteamérica y alta calidad para cumplir con los requisitos de los Asia. En la encuesta se indagó sobre aspectos derivados OTC por lo que deben adoptar medidas relacionados con los productos que plantean apropiadas para promover el seguimiento y desafíos a la gestión del riesgo de crédito, evolución evaluación de la disponibilidad de tales garantías, al del mercado en la regulación, y cambios en el uso de tiempo que deben buscar mecanismos para reducir los modelos y en el riesgo colateral. Con base en los el riesgo sistémico derivado de la exposición al riesgo resultados obtenidos, se extrajo un conjunto de de crédito de los derivados no compensados recomendaciones que deben ser consideradas por mediante cámara, (iv) los supervisores deben verificar

los supervisores, tales como; (i) manejar con cautela que las empresas están capturando con precisión las la excesiva dependencia de los modelos internos exposiciones al riesgo de contraparte. para la gestión de riesgos de crédito y capital regulatorio, (ii) con el entorno actual de bajas tasas de interés, los supervisores deben ser conscientes 8