SUPERSOLIDARIA - Hojas modificatorias - SARC Circular Externa 54 de 2023

República de Colombia SMi unist perio e de rHac sien oda ly Cr iédit do P aúbli rco ia a Eels edme prtoednodsi miento Superintendencia de la Economía Solidaria iinfnlacifónl ay coitróas nvar iableys quoetr apus edvaan rafieactbar ldesir ectqameunete epul esedrviacion dea fla ectar directamente el servicio de la ddeeuudda.a. aa.. Para Pcrédaritaos dcernoémindadiost oesn moneddeasn oemxtrianjenraas, deosl riesgeno dmeo nmeercaddoa s extranjeras, el riesgo de mercado ddeerriivadvoa ddoe lda evo latililda ad vodleat ilasl itdasasa dd e decambi o relaspse ctivtas ay sasus posibldee cambio respectivas y su posible iimpactmo psobraec tla ocapaci dadso dbree paglo ad ecal dpaecuiddaor. dE n deel caso pdaeg oope racidoneels ddee udor. En el caso de operaciones de ccrédréitdo icont oe l ecoxtne rior,e l análisies xprtopieos ry idore, l mearncadáol isobresi se l rpiersogpo idose l paíys del mercado sobre el riesgo del país eenn eel lc ualc ueastlá deomiscitliaád o edol dmiecuidlior,a dcon oe l objele tod deued oidr,e ntifciocar nlos rieel sgoos bdjeet o de identificar los riesgos de ttranrsfaenresnfcia ey rconveenrtcibiiliad ady dceo nlasv derivitsas irebiquleidriaddas para adtee ndleasr edl cirédviitso.a s requeridas para atender el crédito.

b.b. Los riLeosgsros diees gcontoagsio , ledeg alecs,o nopetaracigonaleios ,y estlrateéggaiclos,e as l,os queop puereadcei onales y estratégicos, a los que puede eessttar aer xpueexstpa ula ecapacisdtada dela pagcao pdaecl iddeadu dor doe el pproayegctoo a fidnaencilar. Edne udor o el proyecto a financiar. En eessttee contceoxtno tees xnetoce sario ees valunar,e ceentsrea rotiros,o la infeorvmaciaón lreualacironad, a con entre otros, la información relacionada con eel l concgolomenrgadlo oemconómieco ral aqudeo perteecneocneó emil dceo udalor . que pertenece el deudor. CCuuaandnod ose tsratee tdreat e microcréddeit os, mla icorrgoaniczacirón édsoliidtoarias ,d ebela contoar rgcon anuina zación solidaria debe contar con una mmeetotdoologdoía lquoeg ílea perqmitua ee valulear dpee rmanmeira tada ecuevadaa lla ucapaciadrad ddee mpagao ndeerl ad eauddeor cuada la capacidad de pago del deudor yy cucyos uyeoles mentoes lpeemrmitean ntcompeosnsar las pdeerfmiicietancians dec oimnfpormacieón,n sseagrú n sulsa s deficiencias de información, según sus ccaractaerríastcicast y egríradso tdicea sinf ormaliyd adgr. ado de informalidad. 55..22..11..44..22 SSoollvevnceinac ia SeSe dedebeb eanal izar aa ntraavés lidzea r variablea s cotmo reavl énisve l ddee veandrieaubdleamise nto cy ola mcaloid ad ely nivel de endeudamiento y la calidad y

ccomposiociómn dpoes lios acctiivos,ó npasiv os, pdaterim onio ly oconst ingaectnciias vdoes,l depuasdiovr yo/os d, el pproyaetctro imonio y contingencias del deudor y/o del proyecto sseeggúún apnliq uea.p lique. 55..22..11..44..33 CCoonsunltasu lat a las a celantras lesc ednter arlieessg o y dde emás rfiueentessg oque y ddiespongmáas la fuentes que disponga la oorgragniazancizióna socliidóanri a sviogliildaadriaa vigilada CCoorrerrspondeesp a olan idnfeormaci ón asobr e ela l cuinmplifmieorntmo aactcuial óy npas ado sdoebr elas obligelaci onecs umplimiento actual y pasado de las obligaciones ddeel l ddeeuuddoorr.. La ateLnació n oporatutena ndcei ótnod as laso cupootasr o tiunstnalamean tos,d ee ntetnoddiaénds ose lcoamo s cuotas o instalamentos, entendiéndose como ttalaelse,s ,cu alquciuear lpaqguo idere rivadpo adgoe udna eorpeiracivóna adctiova dede créduinto,a quoep edreabac ieófen ctuaar cetil va de crédito, que deba efectuar el ddeeuuddoorr en eun na fuencha a dfeetcehramin ada,d eindteerpemndinieandtea,me ntei nddee plos econcendptois qeunet ecompremendna te de los conceptos que comprenda

((cacpitaalp,i tinatel,re seis,n to ecurealquseise,r otro)o. Acudailciqonalmueinteer, la ohtriost)ori.a finAancideira cy icreondaitlicmia ednetel , la historia financiera y crediticia del ddeeuuddoror,, provepnierontvee ndieen tceen traleds ed ec erinetsrgao,l ecalsif icaddoras e der ierisegsgo,o, dceall idfeicuaddoor rao sd e de riesgo, del deudor o de ccuualqualiequr iotrea fru eonttera qufeu erentsuelt eq rueele vantree.s ulte relevante. EEnn todtoo docaso, sec asdo,e berá seco ntar dcon ebla erauát orización coprentviaa rd elc osonli citantela y asuut(os)r ización previa del solicitante y su(s) ccodoeduedudor(oers)( epara sla )re alizacipóna drae la lcaons urltae ya reliporzteac, iasíó ncomo eld de eblea r dcoen sinuforlmarletas y reporte, así como el deber de informarles pprervieamevntiea msobreen etle re portseob nereg atievo l anter eepol rincutempl imienneto gdaeti lva ooblig aciaón nconttreaíd a el incumplimiento de la obligación contraída DDee iigguuaall forma,f oserm da,e besrá ee valudear btaneto riánt erna ecovmo aelxtuearrname nttea,n teol númeinro tderen ave cecs omo externamente, el número de veces qquuee eel l dedeuuddor orh a shida o resiedstor ucturradeeo sty rulas ctcaracuterraístdicaos dey la(lsa)s recspeacrtiava(cs)t erísticas de la(s) respectiva(s)

rreeeestsrutrctuucracitón(uersa).c iSeón e(entse)nd. erá Sque e eennttreen mdás eoperráacio nes qreuee struecntutrrade as tmeángsa uno peraciones reestructuradas tenga un mmismoi dsemou dor,d emayour dseorár e, l riemasgyo odre nos epagroá d eel la orbliigeacisón.g oLa conddieci ón dneo dpeaguod or de la obligación. La condición de deudor rreeeestsrutrctuucradto urno adpuoe deno ser pula eúdnicea variables era telane r úenin ccau entva aerin abell e procesoa dtee ner en cuenta en el proceso de ootortgoamiregntao.m iento. 113311 República de Colombia Ministerio de Hacienda y Crédito Público nap El emprendimiento Minhacienda Supersolidaria - es de todos Superintendencia de la Economía Solidaria CCIIRRCCUULLAARR BBAASSIICCAA CCOONNTTAABBLLEE YY FFIINNAANNCCIIEERRAA PoPdorán derxácenpt uaseex dceep lat conusualtsa ea la s cednteral es lda ec orinessgulo,t loas dea uldasore s ccueyno vtalor rdalee ssu s de riesgo, los deudores cuyo valor de sus aaportpeos ry tahesorros pey rmaneantheos reroxcesd an peen rmás mdaen e1n tSMLMV eesl saldeo xdcee deandne uedn amiemntáo s de 1 SMLMV el saldo de endeudamiento ddee llas aoblsig acioonebls iviggaecntieos na ecargs o dvei gdenetueds or y ae l cmonator dgoe l créddei to dsoliecituaddoo, rsi emprye ey l monto del crédito solicitado, siempre y

ccuuandaon, dola , organizlaciaó n soloidragria anno izconatecimpleó n desntoro liddaer ias us neo statuctoos not edmeplmás e dentro de sus estatutos o demás rreegglamleantmacióen ninttearcna,i óenl retiinro teparciral nad, e elols ahroreros tiperorm anentpeasr cpoir aplart e dde e lloos s ahorros permanentes por parte de los aasocisadoos.c i ados. AAssíí mismo mpodisrán meoxce ptupoased rdáen la econsuxlcta ea plas tceuantrsalees dede rielsag o,c olos ndseulutda ores a qulea s centrales de riesgo, los deudores que ssoliocitleicn icrétdeint os bajco rla émoddialitdoads dbeaj oconsu mo,l a cumyo ovalord soaliciltiaddo aseda hasdtae dec ounn s(u1m)o , cuyo valor solicitado sea hasta de un (1) SSMMLV, MaM LuVn ,plazo infea rior und e p6la zmeo ses iny fesur iomer canismo ded e 6 pagom esesa elsa libranza y o su mecanismo de pago sea la libranza o aauuttoriozacirón idzea cdióenscu ednteo ddee snómicna.u ento de nómina. TTÍÍTTUULLOO IIVV – -C CAAPPÍTÍUTULLOO II Il , CCiirrccuulalar Er xteErnaxt Nero.nXaX dNoe. 2X0X 2Xde 202X PPÁÁGGIINNAA 131131-1-1

República de Colombia SMi unist perio e de rHac sien oda ly Cr iédit do P aúbli rco ia a Eels edme prtoednodsi miento Superintendencia de la Economía Solidaria 55..22..22..22 PPrrocoecseo dsoe edvae luaecviaón lduea cciaórnte rad e cartera EEl l propcerso odcees eo valudacióen deev caartelura aconscistieó ne n iddee ntcifaircar tdeera manecra oprensveintsitva ee l rieen sgo identificar de manera preventiva el riesgo ddee llos ocrésd itcos rquédei tpuose dqeun ed epsmeujeorardsee pnor el dcambieo psotemencialj eonr la acapacridsade dpeo rpag o,e l cambio potencial en la capacidad de pago, ssolveolnciav oe canlidciada deo lasc galaranitídas aqud e dlo ere spaldlaasn y regaalirzar ala nretsípeactsi va reqcaluifeic ación lo respaldan y realizar la respectiva recalificación yy rergegistiros dtreo l ddeelt erdioreo.t Peara rtial oerfoe. cto, Psear rae qutiael ree fqueect ola ,or ganiszacieón solirdeariqa udieerfiena la que la organización solidaria defina la ppeerirodiiociddiadc iddaed actudaliezac ión adcet ulaa ilnfiormazcióan cdieó nlo s asocidadeo s, qlua ei pnefrmiotarn mteacneir óunn a de los asociados, que permitan tener una

aaddeecucadua agdeast ión gdeestl iRCón y cudmpleirl con eRstCe pryoce soc. umplir con este proceso. DDiicchha ae valueacivón anlo uconsiastcei óenn la rneovi sión cfoísinca sdiset elas carpeetnas dlea l rcrédevitio,s isióno ne n feísl ica de las carpetas del crédito, sino en el eessttableacibmileentco idmeie nmettood ologdíase y tmécniecas tanaloítdicas oqluoeg ípearsmit an mey dtir éecnl iriceasgs o daena líticas que permitan medir el riesgo de ccrédréitdo,i tparao l,a t otalipdaarda dela las toboligtaaciloneids acredd idtieci as vilgase nteobs ligaciones crediticias vigentes AAssíí mismo,m iesl mconose,jo deel adcomininstsracieón,j oju nta ded ireactdimva io nquiisetnr hacagia ósun,s vecjeus,n tda ebedirá rectiva o quien haga sus veces, deberá aaprobar ptrantoo blas amert odtologaníast yo t écniclas aanaslít icas,m ecomo tlas opolídtiocas lpara oegl íproacesso dey técnicas analíticas, como las políticas para el proceso de rreecalicfaiclacióin fdicea cicrédónit os prdode uctoc rdéedi tloas se valupacironeosd uprectseont adas depor ell ascom ité edveal uaciones presentadas por el comité de rrieiesgsogs;o sy ; en y el encaso een l elc aqusoe las ennu eevas l califqicuacionee s dlaies ran nluugearv aa sd etcearliorios ficaciones dieran lugar a deterioros

aaddiciioncaleis,o néastlos eds,e beráné shtaceosrse ddeeb emanreára ni nmedhiaata,c etresniee ndod ee n cmuaenntea rpara alo s inmediata, teniendo en cuenta para los ccasos aquseos ap liquqeu,e ela npulmeiqral u5e.,3 del e neustmee rcapíatul lo. 5.3 de este capítulo. SeSerá ráre sponsabilrideasdp odnsea bilos liaddmianisdtra doreds,e vellar osp or eald madienicusadtro ardeogriestrso ,d e vela lar por el adecuado registro de la rreecalicfaiclacióin fiy cadceióten rioros ya qudeet erhiaya orluosg ar, ad eq uacue erdho aycon a las relucomegandr,aci ones de acuerdo con las recomendaciones pprerseenstadenas ptor eadl acomitsé depo rri esegl os. comité de riesgos. 55..22..22..22.1.1 CCrriiteteriros idoes edvae luaecviaón luación LaL mae todmeologtíoa ddeolsarroolladga ípara ala evadlueacisón adrero la lcartlearda da e pcrédaritaos dlea beeráv conatelumplar ación de la cartera de créditos deberá contemplar ccomo omínimmo olos sigmuíineintmeos critelorisos , ssin ipegurjiueincio tdese conscidrieterar rcriitoes,ri os adsiinci onaleps equrjeu icio de considerar criterios adicionales que ppeermirtamn iidteannt ificari duen nmtayor irfieicsgaro deun acumeardyo oconr e l rpeirfeisl gdoe driee sgao cduee rla dorgo anizaciócn on el perfil de riesgo de la organización

ssoliodlariia dy aa rsuia m ercady o obja estui vo. mercado objetivo. aa.. CCaappaacciiddaadd ddee papgao.g o. SeSe dedebebrá eractuá alizar ay cantaliuzar alla iiznfaormacirón dye l afnlualjo izdaer la información del flujo de iingnrgersose ys oesg reyso s deegrl edseous dor doe ld edl eproyeudctoo, rasí como o la idnfeormlaci ón comperrcioal yy ecto, así como la información comercial y ffiinancinearna ciproevernaie ntes prodvee nioterasn tefus enteds e y odteramás s variablefsu ensetcetosrial es yy demás variables sectoriales y mmacroeaconcómicras quoeec loo afneóctemin. cas que lo afecten. b.b. SSoollvevnceinac idae l ddele uddore. udor. SeSe dedebebrá eactruáali zar ya ancaliztar ua atrlavés idzaer variablye s acomon eall izar a través de variables como el nnivievle dl ed ee ndeenuddeamuiedntao,m lia caleidnadto y ,comp osición lad ec alols iactdivosa, dpa sivos,y patrcimonoio mposición de los activos, pasivos, patrimonio yy contcingonetnciias ndgeel ndceiausd or od dele l dproyeeuctdo. or o del proyecto. cC.. GGaarraanntítaís.a s. SeSe dedebebrá eractuá alizar aconcfortmeu ala ilzas airnst rucciconeosn fcontoernimdeas en a ell as instrucciones contenidas en el pprerseesnteen catpíteu lo, cy aanalpizaír tsuu llioqu, idye z,a niadloneizidarad , svaulor y cobleirtquuira dez, idoneidad, valor y cobertura

dd. . SSeerrvvicicioi od e dlea dla euddeau.d a. SeSe evaeluvaráa leul acurámpli mieentlo dceu mlops ltéirmimnos ipacteadnots, oe s de los términos pactados, es ddeecicirr,, la atela ncióna otporteunna cdióen todoas plas ocurottasu (ncapiat al ed ei ntetreodseas)s o ilnstaalasme ntcos;u otas (capital e intereses) o instalamentos; 113366 República de Colombia SMin uiste prio ede rHac sien oda ly Cr iédit do P aúbli rco ia ES UN PES eEls edme prtoednodsi miento Superintendencia de la Economía Solidaria C CIIRRCCUULLAARR BBAASSIICCAA CCOONNTTAABBLLEE YY FFIINNAANNCCIIEERRAA eenntetendniédndioseén codmo otaleses, cucalquoimeor pagot daleesri,vad o cduea luquna iopeerraci ón actpivaa dgoe créddeitro iquvead o de una operación activa de crédito que ddeebba ae feectfuecar teul adre ueld or deen uudnoa fre chea nd eutnearm inadfa.e cha determinada. e. ReReeestsrutctruuraccionteus.r aSec iodneebse.rá analizarS ee l dnúmeebro erdáe veanceas liquzaer ele l crédnitúo mhea rosid o de veces que el crédito ha sido

rreeeestsrutcrtuurcadto y ula rnataudraoleyza dela la nreastpeuctriava rleeezsatru ctduer ación.l a respectiva reestructuración. f. IInfnormacfióno rprovemaniecintóen dep rceovnteralensi ednet eri esgdeo y dceenmáts rfauleenste s. deSe drieebesgrá oan alizar y la demás fuentes. Se deberá analizar la iinfnormacifón qourem apecrmiitóa connoceqr ula eh istporiae frinmanciietra ay crecdointiocia cdeer l dlea uhdisor.t oria financiera y crediticia del deudor. PoPdorán derxácenpt uaseex dceep lat conusualtsa ea la s cednteral es lda ec orinessgulo,t loas dea uldasore s ccueyno vtalor rdalee ssu s de riesgo, los deudores cuyo valor de sus aaportpeos ry tahesorros pey rmaneantheos reroxcesd an peen rmás mdaen e1n tSMLMV eesl saldeo xdcee deandne uedn amiemntáo s de 1 SMLMV el saldo de endeudamiento ddee llas aoblsig acioonebls iviggaecntieos na ecargs o dvei gdenetueds or y ae l cmonator dgoe l créddei to dsoliecituaddoo, rsi emprye ey l monto del crédito solicitado, siempre y ccuuandaon, dola , organizlaciaó n soloidragria anno izconatecimpleó n desntoro liddaer ias us neo statuctoos not edmeplmás e dentro de sus estatutos o demás

rreegglamleantmacióen ninttearcna,i óenl retiinro teparciral nad, e elols ahroreros tiperorm anentpeasr cpoir aplart e dde e lloos s ahorros permanentes por parte de los aasocisadoos.c iados. 55..22..22..22.2.2. . PPeerriiodoidciicdiaddad d ed el a lea vaelvuaacliuón adceió cna rtedrea cartera LaL ea valueacivón adleua cacrteióra nse ddee becrá arertaliezar rcomao m ínimo see n fdorma esebmeerstáral, al rcorteea ldizea rlo s como mínimo en forma semestral, al corte de los mmeesess edse mayo dy enov iemmbreay y ore fley jarn loso revsiueltmadbos ral ecort ey dere flos lmeejsears delo sj urnio ey sduilcietambredo s al corte de los meses de junio y diciembre ddee ccadaa daño.a La s orgaanñizoacio.ne s soLlidasari as quoerg noa aplnican imodzaeclo ipara oenl ecálcus lo dseol lai pédrdairdiaa s que no aplican modelo para el cálculo de la pérdida eesspepreadra,a sdeañalad, as esn eeñl aámbiltao ddaes aplicacieón nd ee l esátemb caipíttuolo, ddee bearán prelialiczar aecl ipróocens o de este capítulo, deberán realizar el proceso ccomo omínimmo ou na vemz íal naño.i mo una vez al año. LaLs oargsan izaciooners gsoliadnariias zquaec ieojneercesn la acstiovildiadda friinanciaesr a somequtied as a ecujaelquriceern me dliad a actividad financiera sometidas a cualquiermedida

ccauatuetlear,l dare,b eránd eebfeecrtuáarn la eevalufeaciócn ttotual adr e llaa carteevra adleu acrédciitóos nal inicito odtael la dmee dilda a.c artera de créditos al inicio de la medida. 55..22..22..22..33 PPeerrmamneannceian cdiea lad ree claa lirfieccaalciifón.i cación. LoLs roessu ltradeoss duelt laa edvoalusac ión ddee carltae rea evan matleuraia cdieó nre califdiecaci ón dcaer tcréderitaos aprobadena por materia de recalificación de créditos aprobada por eel l concseojno sdeej oad minidsteraci ón ao jdumnita ndiisretcrtiava,c idóenbe rá ope rjmaneuncetra hastda ierel cprótxiimo vproace,s o deberá permanecer hasta el próximo proceso ddee eevvalualacióun adcei ócartne ra, do es e cpodarrát meodriaf,ica r antoe s ssie exipstoed reáv idemoncida idfei cuarn cambio aennt eesl si existe evidencia de un cambio en el nniveivle ld ed erie sgrio equsego ameqrituee sua mreecalrifiicatcióne, tesnuie ndreo cean lcuifeincta aqcuieón l,a morosidteadn ino epodndrá o en cuenta que la morosidad no podrá sseerr e l eúln ico fúactnori a cconosid efarar.c tor a considerar.

55..22..22..33 CCoomimté idteé Rdiee sgRos iesgos LoLs ores sultradeoss udletal dmonoitsore o dpeelrman entmeo na ilost ocrédreitoos y dpeerl mproceanso ednet ee valuaac ión ldose créditos y del proceso de evaluación de ccartaerrat, edrae,be rán dpreebseentrarseá nal Cpomirté edseen Riteasgross peor parteal dCeol mreispotnsableé ddee la gReiestsióng does l por parte del responsable de la gestión del rrieiesgsog do e dcréed itco ro éedl iRetpore seo ntantele RLeegpal,r ceon esel fnint daen tquee eLestgea lcom,it é losc anaolicen y eprle sefinnt e de que este comité los analice y presente aal lC Conseojno sdeej oA ddmieni straciAón do mJuintna iDstireracticva,i ólas nre comeo ndJaciounens to ame dDiidrase ccorretictvivaas , las recomendaciones o medidas correctivas qquuee ses ed edbeen badeonptar para audna oadpetacurad a gpaersati ón duneal rieasgdoe crecudaitdiciao. gestión del riesgo crediticio. 55..22..33 PPrrocoecseo dsoe redce uperraecciuón peración CCoorrerrspondeesp a olas nlabordees dae cobralnza aads minilstaratbivoa yr jeusr ídidca equ ec oadberlaantnez laa o rganiazacidón ministrativa y jurídica que adelante la organización ssoliodlariia dcona eril af in dcoen obteelne rf ien l pagdeo doeb tla erenspeerct iva del eupadga.o de la respectiva deuda.

TTÍÍTTUULLOO IIVV – -C CAAPPÍTÍUTULLOO II Il CCiirrccuulalar Er xteErnaxt Nero.nXaX dNoe. 2X0X 2Xde 202X PPAÁGGIINNAA 131377 República de Colombia SMin uiste prio e de rHac sien oda ly Criéditdo Paúblirco ia ES TIN Eels edme prtoednodsi miento Superintendencia de la Economía Solidaria CCIIRRCCUULLAARR BBAASSIICCAA CCOONNTTAABBLLEE YY FFIINNAANNCCIIEERRAA AAddiiccioinalmeonnteal, msee ndteeb,e rá tseen er deenb cuereánt a quteen paera rlos casos eenn los cquueen utan d equued or ipncuarrra a los casos en los que un deudor incurra eenn mora mdoer aalg udno ed ea llos gconucenptoos qudee componelon sla cucotoa,n cocmo eson;p captitoal,s i nteqreuese s uc omponen la cuota, como son; capital, intereses u ootrtos rconceospt os ascociadonos cal cerédpittoo, se stos aarrsastroarán cla icaliafidcacioón sy l a dael ficnirciéón dditeo ,mor a estos arrastrarán la calificación y la definición de mora ppara ala rtaot alidlada tdoeta lla ciudotaa.d de la cuota. AAssíí mismo,m ises mdoe,be n psrees endtare ibnfoermens perpiódreicoss seobren tlosa rer suiltandfos odreme es step eproceriso óal dicos sobre los resultados de este proceso al

CCoomimtié tdée Ridees gos,R ipara essug odse, bida pparersae ntacisón ue n dla erebiudniaón mepnsurale dseenl tcoansecjio ódne en la reunión mensual del consejo de aaddmimnistiracnión io sdtera lac jiuóntna diore ctdieva. la junta directiva. LaLs oargsan izaciooners gviganiladizas adceibeonn dears avi so opvortiugnoi all dadeausd ord o ecodbeeun dordeas rd ea vcuisalquo ieor portuno al deudor o codeudores de cualquier pproblermoa qbulee mpuae dqa uponee r epn urieedsgao elp seonrviecio ro pageo nad ercuieadsgo od ee lla resseperctviiva cdieo udo a. pago adecuado de la respectiva deuda. EEsstto o con ecol n propósitoe l dep roinpfoórmar sisobrteo los dpoesib les irenfportoerms anre gatisvoso, bry e cobros los posibles reportes negativos, y cobros aaddiciionacleis ocomon coanselcuese ncia cdoem olas gecsotinoness edceu ecobrnanza cquiea se dpoed rían lreasal izar ga elos stiones de cobranza que se podrían realizar a los ddeeuuddoorrees sy acreye daorecrs eeen dcoaso rdees preesen ntarsec asdoif icudltead eps rdees enpagto arpor sparete ddief iclos ultades de pago por parte de los pprimeriros.m eros. EEnn los clasoso sd ec acastsigooss ded eca rtecra,a sset idgoesbe rá dapliecar lo cdairsputeerstao ,e n seel Cdapeítubelo rIIáI , “aBpalja icar lo dispuesto en el Capítulo 111, “Baja

eenn cuceunteas ndtea scart edra ed ec acrédrtiteos”r,a d edle T ítuclor Ié,d idteos l”a ,C ircudellar BTásiíca tCulontoab le |,y Fdeina ncielraa. Circular Básica Contable y Financiera. 55..22..33.1.1. . RReeeesstrtucrturuacctiouners aciones SeSe enteinetndieen dpor ere epstorur cturraceión edster uucn tcruédriatoc, ieóln m ecanidsmoe instruunme ntcadréo dmeitdoi,ant e ella mecanismo instrumentado mediante la cceelelbreacióbn rdacei ócnu alquideer necguoacio lqjuuiríderico qunee gotecingoa como joubjerítdo ico oe feqcuto e moditfiecar nga como objeto o efecto modificar ccuualqualiequra ideer alas conddeici onels aorsig icnalmeonntedi pcactaidoas,n econ se l foin rdigei npearmlitmirleen tal ed eupadcor tla adas, con el fin de permitirle al deudor la aatetenciónn cadieóncu adaa ddeec suua obdligaac ión antdee eslu realo ob lpotiegnciaal cdieónte riaoro ndtee suel capacirdeaadl doe potencial deterioro de su capacidad de ppagao.g o. AAddiiccioinalmeonnteal, msee nconstidee, ran resee strucoctunsraciionedse lors acaune rdros eceelestbradrosu ectn eurl amarco cdieon es los acuerdos celebrados en el marco de

llas aLes yeLs:e y5e5s0: d5e5 01 9d9e 9, 1699197, d6e1 72 0d0e 0,2 010101, 6 1d1e1 62 0d0e 6 2y 01056 64y d1e5 624 01d2e o 2nor0mas 1qu2e olas normas que las aaddiciionecin oo snuestnit uyoan. sustituyan. NoN ose cosnsied ercarán orneseistdruecrtuarracioánens los alrivieos ecrsetdriuticcitos uordraecnadioos npor else yes lonis las alivios crediticios ordenados por leyes ni las nnovacioonevs aqucieo nsee sorig inequn ee n eseve ntoos rdigistiinnteos,n a los eantne s edveescnrittos,o saqu edllas ipsretivisntats os, a los antes descritos, aquellas previstas eenn eel l artícuarlo t2íc0u ldo e 2la0 Ley d5e 46la dLeey 1959469 , dnie las mod19if9i9cacio,ne s reni alizadlaas s con fmuonddaimefntio caciones realizadas con fundamento eenn los tléormisno s pretévisrtosm einn eosl prespernteev icapístutolo.s en el presente capítulo. AAnnttees sd ed ere ersteruesctutrrar uucnt curédriatro deunbe rá cerstéabdleicetorse drazoneablebmeernteá quees tealb milsmoe secerá rse razonablemente que el mismo será

rreecucpeupradeo rbajoa lads nou evasb caondjoici onels.a s nuevas condiciones. EEnn todtoo dcaso,o las recaessotr,u ctulraacisone s rdeeebsetn rseur cutnu rreacucrsio oenxceepscion al para dreegbeunlari zar esel r un recurso excepcional para regularizar el ccomportoamimepntoo rdteam ila encartetora ded e crédilta os y canor tpueread e deco nvertcirsreé dietn osu na ypr áctica no puede convertirse en una práctica ggeenneerralizaadla iniz haadcear uso nie xcehasivco dere peusriood os dexec egsraciia.v o de periodos de gracia. AAl l apraobarsepr uonba rearessteru ctuurnaciaón, ser edeestberrá utcetneurr aecn icuóen,nt a lo ssige udieenbteer: á tener en cuenta lo siguiente: aa.. IdIedentniftiicar fy imarccar aern ey l aplimcataivor tcodaors l os crédeni tos erel eastprulictcuaradtios.v o todos los créditos reestructurados. 113388 República de Colombia SMi unist perio e de rHac sien oda ly Cr iédit do P aúbli rco ia en Eels edme prtoednodsi miento | Mir Superintendencia de la Economía Solidaria b.b. GGaranatirzar anla ttirazzabiliadrad lda el trcrédazitao bicon liedl adf in ddeel incocrporrar éedin tolas ecvaluonacio nes ely fin de incorporar en las evaluaciones y

mmeeddiicionceis,o neel s,compo rtamieenlt o quceom phoa rtteanimdio ela notbligoa ción dquueran te hasu hteinstoiriad opre vio laa seorb ligación durante su historia previo a ser rreeeestsrutrctuucradtau. rada. c.C. AA los locrésd itos crreédeisttruosct uradros eeses trleusc tpoudrrá admantoesn er so e deltees riorar ploa dcralifái cación mantener o deteriorar la calificación ddeeppeendnideindeon ddeol análidsise dl ea nrieálsgiso,i ds ed laes c ondriciioneess gfoina,nci erads de ell ads ecuodnor dy idcei olos nfelusj os dfein cajaa ncieras del deudor y de los flujos de caja ddeel l propyerctoo yal emomectntoo deal la rmeoemstreunctutroación . Eden ninglaú n casor, ela ecalsifticarcióun pcodtráu srear cmeiójor na . En ningún caso, la calificación podrá ser mejor a aaquqeuella lqulea tequnía ee l tcrédenitío aal momeelnt o dcreé dsoilictitoar la real emstruomctueracnión to de solicitar la reestructuración dd. . UnUa vneaz cumvplidezo elc reumqupilsitio dseoñ aladoe le n reelq liutiesrial tantoe riors, eseñ aaplilca laa ldeoy deen ar rastreel , sleit eral anterior, se aplica la ley de arrastre, se ddeetteerrmimna ila ncaliaf icación lad ec alols icrédfiictoas cdieón cada daseoci ado loy sse cdreédbeirtán oconssti tudier los cdaedtae riorosa sociado y se deberán constituir los deterioros

rreespespcteivosc. tivos. ee. . EEl l memjeoramjieontro admei ela ncaliftiocació n ddee los lcraéd ictaos lreiefistcruacctiuóradn os sede delobes hcarceér deitn foorsma reestructurados se debe hacer en forma eesscaloncadaa,l oens addeaci,r, uena sve z dcuecmpilidr,o eul nreaq uisviteo zd ec ucalimfipcacilón iedn oe l lietl erarl eantqeuriiors iset od edbee n calificación en el literal anterior se deben aaplipcar ldiosc paagros consedocust ivos pdaeg ola scu ota cpactoadna sdeec uacuteivrdoo scon sud feor ma dlae camortuiozacitón,a p ara pactada de acuerdo con su forma de amortización, para aaddququiriir ruirna califuicancióan d ec amelinor friiecasgcoi (óponr ejdeem plo: mdeen ocalifri cación rEi ea sDgo) , y( apsí osur ceesivjameentmep lo: de calificación E a D), y así sucesivamente hhaastsa tlleag ar la lcaliefgiacacirón Aa. calificación A. ff.. NoN oobst anteo,b ssi tealn crtédei,to presise ntela mora,c rindédeipteond ieprnteesmeennteta d em ola rcaliafi,caci ón quiend teepngea ndientemente de la calificación que tenga eenn eeses em omentmo,o smee ndteobe,rá llesvaer inmeddebiateamernáte a llla ecvaliafricac ión iqunem etdeinía aalt aemfeenctutearse ala la calificación que tenía al efectuarse la

rreeeestsrutrctuucracitón u(racuacmuilanódno la mo(ra adceul miunicilo ay nddeol procelsao dmeo rrea estdruelct uraciiónn iicncuiompl idyo) , del proceso de reestructuración incumplido), eeffeeccttuuar ala rle y lda el earryast red ey calcualarr lros aresstperctei vos dy ectaelrcioruos.l ar los respectivos deterioros. 9g. . LoLs oisng reisos ndgere stoodsos los dcréed itots oqudeos sean lores estcruréctduiradtoos sm ás dqeue una sveeaz nd ebreerán estructurados más de una vez deberán ccontoabilnizartsea bpori elil zsistaersma ed e pcajoa.r el sistema de caja. hh. . SSee dedebeb ee feectfuearc utun aserg uuinmi ensto epegurmaneinmteie rentspeoct o dpeelr cummaplimnieentno tdee l acureesrdpeo dcteo del cumplimiento del acuerdo de rreeeestsrutrctuucracitón.u ración. iÍ.. EEnn caso dcaes oe xistdier gaerantxía ihstiipotre cargia ao rpreanndtariía ase dheipbeo theaccear ractiuaali zacióno dperl eavalúno daria se debe hacer actualización del avalúo ddee llas amissmas , tmeinisemndaso e,n cuteentna ilos eparánmedtoros eestnable cicduos eenn teal prelseosnt ep caapítruálo.m etros establecidos en el presente capítulo.

jj.. EEnn los clasoso sa los qucaes oses rea fielroesn las qLeueye s 5se5 0r edfeie r1e9n 99la,s 11Le1y6e sd e5 2500 0d6e y 11959694, d1e1 1260 1d2e , 2006 y 1564 de 2012, aa p artipr adrtei rla fedech a ela n qufeec hsea inicieen la qneuge ociacisón ed ei nuicn iacue elrda o dneeg aocreceidacoreis,ó nlas orgdaniezaci oneus n acuerdo de acreedores, las organizaciones ssoliodlariias dtairtuialares s dteit ulasl arerespes ctivasd eacre elncaiass, dreejsaránp edcet icauvasar si ntearecseres esobrenc ilos acrésd,it os dejarán de causar intereses sobre los créditos vvigigeentnetse, spe, ro podpreán rmantoe nepr ola dcalirfiácacinón quema tnutvieenran edri chosl acré dcitaosl eifn ila cfaecchióa nd eq uiniecio dteu vieran dichos créditos en la fecha de inicio de llas anes gnociaeciongeos.c iaciones. kk.. EEn ne l eel veentvo eenn tquo e ela n negquociaceión fraclasea lnos ecrédgoitcos iseac cialifóincarán enf rcataecgaorsía e“ E”,l os créditos se calificarán en categoría “E”, ccrédréitdo iitncobraoble . incobrable. 113399 República de Colombia SMin uiste prio ede rHac sien oda ly Cr iédit do P aúbli rco ia ES LN PES eEls edmeptroednodsi miento

Superintendencia de la Economía Solidaria CCIIRRCCUULLAARR BBAASSIICCAA CCOONNTTAABBLLEE YY FFIINNAANNCCIIEERRAA Il.. DDeessddee la lfaor malizacifón ordmea luizn aacucieórdno ddee reuen struactcuuracieón,r dlos oc rédidtoes nuerevos eqsuter ucset uración, los créditos nuevos que se ootortgouregun ea n las ea mpresals aso eentimdpadreess ates rritoriaole s erenetistrduactduerads as podterán rrseitr orcaliifailcadeoss en reestructuradas podrán ser calificados en ccateatgeoríga “oArí”.a “A”. LaL aorg aniozaciórn gsoliadnariia zpodarcá ieólinmin ar la scondoliciiónd adreia r eepsotrudrctáu radeo lcuianmdio nearl delau dcoor nedfiecctiúeón de reestructurado cuando el deudor efectúe ppagaos greogs ularrees gy uelfaercteisvos a capiyt al eef einctetirevosess por au n cpeapríodito ailni nteer rumipidnto edrees 1es2 meposers para un período ininterrumpido de 12 meses para mmicroicrédcritoo,c 2ré añdos ipara tlaso mo,d alid2 adaeñs odse pconsuarmo,a c omerlciaal sy vivimeonddaa. lidades de consumo, comercial y vivienda. 55..22..33.2.2. . NNoovavcaiconeiso nes LaL anov ación neos vlaa csuistóitnu ción esd e lau na snuusetvia tobliugcaicióón na otra danete riour, nala cualn uqueevda a por otbantlo igación a otra anterior, la cual queda por tanto